【基金专题讨论】2013-2014年-大众信托基金V

福气又安康

alexsuen 发表于 2-7-2013 01:41 PM
请问你哪个基金是没有给distribution的？
大众或其他公司的都行
想参考下

为了你……
我又八卦一下翻一翻5月的fund review。
以下是从开始到现在都没有派过任何distribution的基金（只限在fund review出现的基金）：

Public系列：
Public China Select Fund (05-06-2007)
Public China Ittikal Fund (20-11-2007)
Public Singapore Equity Fund (07-06-2011)
Public Strategic Smallcap Fund (20-03-2012)

PB系列：
PB Euro Pacific Equity Fund (08-06-2007)
PB China Pacific Equity Fund (23-10-2007)
PB Asia Pacific Enterprises Fund (08-03-2011)
PB Asia Emerging Growth Fund (06-09-2011)
PB Growth Sequel Fund (15-11-2011)

*括弧里面的是基金推出的吉日。

alexsuen

福气又安康 发表于 2-7-2013 05:11 PM
为了你……
我又八卦一下翻一翻5月的fund review。
以下是从开始到现在都没有派过任何distribution的 ...

谢谢你
请问fund review是什么来的？
网页吗？
可以给网址来看看？

福气又安康

alexsuen 发表于 2-7-2013 05:16 PM
谢谢你
请问fund review是什么来的？
网页吗？

就是这些：http://www.publicmutual.com.my/OurProducts/MonthlyQuarterlyFundReview.aspx

artcreator

meng84 发表于 2-7-2013 04:57 PM
你的看法好像是给FUND MANAGER 看的噢

从一个简单的投资者 (我) 来看

NAV = RM1.00，派息RM0.20，为什么派息后价格是RM0.83?

你的算法有些错误：
NAV = RM1.00，派息RM0.20，1,000,000各单位，派息后得到RM200,000
派息后NAV下调RM0.20，所以变成RM0.80；
RM200,000 reinvest 回去，所以RM200,000/0.80 = 250,000 units

现在，总单位数量 ＝ 1,000,000 + 250,000 = 1,250,000
Market Value = 1,250,000 x RM0.80 = RM1,000,000

meng84

artcreator 发表于 2-7-2013 04:40 PM
NAV = RM1.00，派息RM0.20，为什么派息后价格是RM0.83?

你的算法有些错误：

瞥开价格/UNIT算错的问题。。。。那不是重点。。。0。83/120万UNIT是我假设

可是当基金A的价格从RM0。80 升回RM1 或>RM1 ， 那么我的回酬就是125万UNIT X 价格 - 那么我AT THE END 拿到的钱是不是>100万？？
回酬>基金B???

我要的答案是上面这个。。。。

storm0227

meng84 发表于 2-7-2013 06:26 PM
瞥开价格/UNIT算错的问题。。。。那不是重点。。。0。83/120万UNIT是我假设

可是当基金A的价格从RM0 ...

情况1，派息后
rm0.8起到rm1（25%），乘125万unit是一百二十五万

情况2，不派息
rm1升到rm1.25（25%），乘1百万unit不一样也是1百25万吗？

所以不管派息不派息，起了一样的%的话，总价值还是一样的啊
这样你看到任何差别吗？
基金不可能不派息就不会涨吧？

alexsuen

趁着distribution的话题，
我想向各位求证一件事情
就是distribution有没有被抽税的？
做么一路来的帖子都讲有抽，
最近却看到agent说没抽税？
所以到底有抽还是没抽？

福气又安康

哈哈，热闹的话题。
大家也别忘记，每次宣布都是gross distribution（毛分利），到最后我们得到的是nett distribution（净分利）。还有差别的哦~

alexsuen

福气又安康 发表于 2-7-2013 08:43 PM
哈哈，热闹的话题。
大家也别忘记，每次宣布都是gross distribution（毛分利），到最后我们得到的是nett d ...

第一张图的distribution后单位应该用0.8来算吧...
0.83是分了之后才涨的啦
所以左右两边得到的价钱是一样的

福气又安康

alexsuen 发表于 2-7-2013 08:51 PM
第一张图的distribution后单位应该用0.8来算吧...
0.83是分了之后才涨的啦
所以左右两边得到的 ...

哇唠，竟然给你看到。
但是那两张图其实是我还没有了解完毕就做的图。还有一些问题还没解决所以不能放出来。
那是不小心兼错误的上载。8点44分就修改了。哈哈哈哈。

其实差别在一个distribution re-invest后，会根据下一个交易日的价钱而re-invest，扣了20 sen分利，虽然是NAV 0.8000，可是当re-invest的时候，进账的NAV是隔天的NAV（这个案是0.8300）。用0.8000直接re-invest，跟用0.8300 re-invest，得到的单位都不同的。这差距就让投资者无端端“亏”了。

然后，re-invest也是根据net distribution的，而不是根据宣布的gross distribution。

alexsuen

福气又安康 发表于 2-7-2013 08:59 PM
哇唠，竟然给你看到。
但是那两张图其实是我还没有了解完毕就做的图。还有一些问题还没解决所以不能放 ...

原来reinvest不是跟着0.8，
而是distribution当天下午的NAV？
如果是的话，就很明显会有分别

福气又安康

alexsuen 发表于 2-7-2013 09:24 PM
原来reinvest不是跟着0.8，
而是distribution当天下午的NAV？
如果是的话，就很明显会有分别 ...

哇唠~你怎么没有看公司寄给你的distribution statement的？

alexsuen

福气又安康 发表于 2-7-2013 09:49 PM
哇唠~你怎么没有看公司寄给你的distribution statement的？

我找最近的distribution来看了，
没有写是reinvest在distribution后的价钱还是当天下午的价钱

想查看unit又不行，
因为我刚好转换走了，
它reinvest又不足够最低额，
谷住把钱进入我银行户口...
害我变成退休人士，
被强制拿distribution出来花

meng84

storm0227 发表于 2-7-2013 06:43 PM
情况1，派息后
rm0.8起到rm1（25%），乘125万unit是一百二十五万

情况2，不派息
rm1升到rm1.25（25%），乘1百万unit不一样也是1百25万吗？

你是对的。。可是可以保证价格一定是起的吗？？？也可以跌低过RM1
TAT WHY 我认为UNIT 和价格是互补的
像INDEX FUND 的图, 派息后跌到0。6624。。之后起到0。7363。。又跌到0。71的LEVEL， 价格起伏
有派息的FUND是有赚钱才派息， 会让投资者觉得派息后起回的机会大
不派息的FUND 多是没PROFIT 或亏损才没派息(不知道对吗？)， 不派息那么就完全看价格的起伏了， 有没有基金不派息可是价格一直继续升的SAMPLE。。？？？
基金不知道有没有像股票那样， 赚钱可是不派股息以保留资本(等专家来CONFIRM)\
我只是从一般顾客的想法来想基金的玩法， UNCLE TAN 说的是对的， 可是能消化和看透的人不多

有错请多多指教

tboontan

alexsuen 发表于 2-7-2013 08:31 PM
趁着distribution的话题，
我想向各位求证一件事情
就是distribution有没有被抽税的？

早前，我已经讨论过了，无论有无分利，基金已经每年被政府抽税了（从股息收入抽税），税务只是反映在分利单，

如无分利，要等下回分利单，

我试试找出旧帖

要知道，分利是无抽税，抽税是在更早的阶段抽取，就是基金公司接收股息的时候，

还有，在大马，买卖股票的盈利、资本增值是免税的

pllscap

如果第二年NAV没起没落，基金又派２０sen
情况1: 可把第二年 distribution 拿出来当生活费(125万unit*0.2=25万)
情况2: 可能要卖一部份 unit 当生活费

storm0227

meng84 发表于 2-7-2013 10:42 PM
情况2，不派息
rm1升到rm1.25（25%），乘1百万unit不一样也是1百25万吗？

你说的不完全错吧
因为我只买债券基金的，所以很少跌的机会所以没有考量到你说的情况
但是如果是拿了分红就没有复利的作用咯。（也可能是亏更多

storm0227

福气又安康 发表于 2-7-2013 08:59 PM
哇唠，竟然给你看到。
但是那两张图其实是我还没有了解完毕就做的图。还有一些问题还没解决所以不能放 ...

是噢？我看了我的distribution后和reinvest后，总价值是一样的？
并没有少到啊？

tboontan

meng84 发表于 2-7-2013 10:42 PM
情况2，不派息
rm1升到rm1.25（25%），乘1百万unit不一样也是1百25万吗？

基金不知道有没有像股票那样， 赚钱可是不派股息以保留资本

大众信托基金的派利是不大会有资本流失，毕竟只有一小部分的投资者会选择 PAYOUT , 大众新加坡股票基金就在12年9月 财政年度没派利，截止当时，一年赚幅是6.36%，

上回基金经理汇报会，就有一名代理询问为何大众新加坡股票基金不派利，基金经理不满的回答：你不懂派与不派利两者没有分别啊

ahlauweihotmail

tony1685 发表于 2-7-2013 04:06 PM
對有道理，這都是基金公司宣传手段拉底价格对我们投资者回报也一样只是将distribution再投資（也可以选择 ...

其实，更正确的说法应该是‘继续投资’，不是‘再投资’。